1.1 Qu'est-ce que la réassurance ?

La réassurance est "tout simplement" l'assurance de l'assurance.

Imaginons que vous souhaitiez souscrire une assurance Incendie Habitation. Pour ce faire, vous vous adressez à votre courtier ou agent d'assurance. Ce dernier vous proposera le meilleur tarif applicable à votre situation.

La compagnie auprès de laquelle vous avez souscrit votre contrat ne s’est pas limitée à votre unique police. Elle organise son métier sur la base du principe de la mutualisation des risques, c’est-à-dire qu’elle répartit sur un grand nombre de maisons la probabilité qu’une d’entre elles soit détruite. Cependant, elle peut développer un portefeuille très important par rapport à son capital. Si de nombreuses habitations venaient à être détruites, elle pourrait ne pas être en mesure de respecter ses engagements, mettant ainsi en péril sa situation financière.

Pour remédier à ce problème, plusieurs solutions sont possibles. Parmi celles-ci :

• S’associer à d’autres assureurs. Ce principe s'appelle la coassurance, mais nous ne l’évoquerons pas ici.
• Se couvrir elle-même auprès d’un réassureur, qui remboursera la compagnie d'assurance si un grand nombre de sinistres survient. La compagnie indemnisera alors les particuliers et restera leur unique interlocuteur. Le réassureur est donc l’assureur de l’assureur.

Comme pour le particulier, la compagnie d'assurance (par exemple, ABC Assurance) verse une prime à un intermédiaire (le courtier, s’il existe). Celui-ci transmet la prime au réassureur, qui rémunère l’intermédiaire via un courtage de réassurance.

En cas de sinistre, le réassureur verse l'indemnité au courtier, qui rembourse la compagnie d'assurance (appelée cédante) sans commissions ni courtage.

Quels sont les avantages de la réassurance ?

Exemple :
Imaginons que la compagnie d'assurance ABC décide de ne pas se faire réassurer.

Dans ce cas, pour éviter le risque d'insolvabilité, elle doit être en mesure de payer la totalité des sinistres, quel que soit le nombre de polices touchées. Ses capitaux propres doivent donc être suffisants.

À moins qu’elle dispose de ressources financières très importantes pour supporter une accumulation de sinistres, elle serait contrainte de souscrire des risques faibles, limités à quelques polices. Par conséquent :

• Ses primes seraient minimes.
• Sa position sur le marché serait fragilisée face à la concurrence.

Pour croître et accepter des risques plus élevés, recourir à la réassurance est une solution efficace. La compagnie peut alors accepter davantage de polices et souscrire des risques qu’elle ne pourrait assumer seule.

 

 

"ASSURE" = CÉDANTE	COURTIER	"ASSUREUR" = RÉASSUREUR
Compagnies d'assurances Captives d'assurances Réassureurs Assureurs étatiques Pool de souscripteurs		Réassureurs Lloyd's de Londres Assureurs étatiques Pool d'assureurs Pool de réassureurs

Réassurance : Concepts et Métiers

Comme le montre le schéma ci-dessus, la cédante n'est pas nécessairement une compagnie d'assurance. Elle peut également être une captive ou un réassureur.

De même, le réassureur peut inclure diverses entités, telles que les Lloyd's de Londres ou un pool d'assureurs, élargissant ainsi le cadre classique de la réassurance.

Les Métiers de la Réassurance

Un réassureur exerce une activité commerciale structurée autour de plusieurs départements interdépendants. Ces départements jouent chacun un rôle spécifique pour assurer le bon fonctionnement de l'organisation :

1. Le département SOUSCRIPTION
   Ce département est chargé de la relation commerciale. Il négocie et souscrit les contrats avec les assurés-cédantes.

2. Le département ACTUARIAT
   Ce département a pour mission d'évaluer et de mesurer les risques assurés par le réassureur. Les actuaires y effectuent des analyses approfondies pour garantir une gestion des risques optimale.

3. Le département TECHNIQUE - FINANCIER
   Ce département veille au respect des contrats conclus, qu'il s'agisse du paiement des primes ou de l'indemnisation des sinistres. Il est également responsable de la gestion des flux financiers, comme l'encaissement des primes et le décaissement des indemnisations en faveur des assurés-cédantes.

Ces trois départements travaillent en étroite collaboration, garantissant ainsi une gestion fluide et efficace des opérations.

Dans cette formation, nous nous concentrerons principalement sur les traités de réassurance et leur fonctionnement.